保险和银行专家表示，抵押房屋的保险在合同和监管方面都是强制性的。他们指出，银行是融资房产火灾保险保单的主要受益人，而房主排在第二位。他们解释说，如果发生火灾，房产已融资并抵押给银行，赔偿金将由保险公司直接支付给银行，银行再决定该金额是用于轻微损失的维修，还是用于偿还部分债务。他们强调，只要房产上没有抵押，私人房屋和住宅的保险是自愿的，由业主自行决定。他们还强调，伴随抵押贷款的保险是强制性的，没有它就无法完成交易，每年持续到贷款全部还清，其年利率在融资房产价值的0.0025%至0.003%之间，这意味着房产价值每百万迪拉姆需要支付250至300迪拉姆的年度保险费。他们补充说，故意行为或疏忽导致火灾将丧失从保险公司获得赔偿的权利，无论损失程度如何。
详细说明，保险专家和顾问巴萨姆·加利姆兰说：“没有联邦法律强制所有房主为其房产购买保险，但抵押给银行的房屋保险在合同和监管方面都是强制性的，因为银行和金融机构要求在抵押贷款期间，对抵押房产持有有效的保险单，以保护其财务利益。”他补充说：“这一要求基于阿联酋中央银行根据2011年第58号条例发布的抵押贷款体系，特别是第（2）条关于‘风险管理’的要求，该条款要求银行采取有效政策和程序管理风险并保护抵押品，并在贷款期间维持其价值。在此监管框架下，要求对抵押房产投保火灾等风险及相关风险是合法的银行业实践，符合监管规定，并通常作为强制性条件包含在融资和抵押合同中。”加利姆兰补充说：“如果发生保险事故导致损失，索赔应以被保险人（房主）的名义提出，而银行是保险单规定的主要受益人。赔偿金通常用于维修或重建房产，或用于减少未偿还贷款余额。”他继续说：“至于未抵押的房屋，没有法律义务为其投保，此事由业主自行决定，同时确认保险仍然是保护资产免受潜在风险的推荐预防性措施。”
针对政府机构提供的抵押贷款是否包含保险的问题，加利姆兰说：“由基金和政府机构提供的抵押贷款的保险服从于这些机构在批准贷款时设定的条件。正是它们决定保险的存在是否是强制性的，或者是可选的并留给公民选择，因为这些机构对此事负责。”
另一方面，抵押贷款专家艾哈迈德·阿法特说：“伴随抵押贷款的保险有两种类型：第一种是人寿保险，与分期付款一起每月支付，如果借款人死亡，债务将被免除。第二种是房产保险，每年支付一次，持续到融资金额全部还清。”他补充说：“通常，银行有自己的保险公司出具保险单，保险单金额被添加到融资金额中，作为分期付款的一部分支付，其中一部分用于利润，一部分用于本金，一部分用于保险。”他继续说：“房产保险涵盖火灾和‘触电’，保险公司没有义务承保自然灾害，其范围在0.0025%至0.0030%之间，这意味着房产价值每百万迪拉姆需要支付250至300迪拉姆的年度费用。有时，客户在第一年不需要支付保险费，作为一种优惠，而其他银行则完全免除客户的付款并代为支付。”
在同一背景下，银行家穆斯塔法·里法伊说：“伴随抵押贷款的保险是强制性的，没有它就无法完成交易，每年持续到贷款全部还清。”他补充说：“在存在抵押的情况下，房产被视为银行的抵押品，后者对其拥有合法权利，直到贷款全部还清。因此，保险单通常以银行为利益出具，银行是主要受益人，这意味着如果发生火灾，损害影响银行赖以收回资金的抵押品。如果房产严重受损，或无法居住，或其市场价值大幅下降，则抵押品价值会减少。因此，银行有权首先获得赔偿，然后决定如何使用它，无论是通过维修房产还是偿还部分债务。”他继续说：“在阿联酋的大多数情况下，如果维修可行，银行不会急于偿还贷款，而是旨在将房产恢复到火灾前的状态，并且不会使用‘赔偿金’来偿还贷款，除非在发生重大总损失的情况下。”
银行家塔梅尔·阿布·巴克说：“在阿联酋，抵押保险是银行贷款购房过程中的一个基本组成部分。其重要性在于它既是借款人和其家庭的保护，也是提供贷款的银行的保护。当从银行获得抵押贷款时，通常需要特定类型的保险来保护银行和借款人双方。其目的是覆盖与无法偿还贷款相关的风险。”他补充说：“这通常以与贷款挂钩的人寿保险形式出现，以及对房产本身的一系列风险投保，主要是火灾保险。然而，如果存在房主的故意行为或疏忽，则无法获得赔偿或向保险公司索赔。”他继续说：“通常，银行是抵押合同中的主要受益人。例如，如果发生火灾并造成中等程度的损害，赔偿金将用于修复损害。如果损失巨大，则赔偿金额将从剩余贷款余额中扣除。”
